Sanjay Shah
Svindler bag cum-ex-skattebedrageri i Danmark, 2012–2015
Quick Facts
Fuldt navnSanjay Shah
Alias/kaldenavnIngen
FødselsdatoUkendt
FødestedUkendt
DødsdatoStadig i live
Hvem er Sanjay Shah?
Sanjay Shah beskrives i de internationale medier som en britisk hedgefondsgrundlægger, der stod i spidsen for et finansielt netværk med aktiviteter i flere europæiske lande. Hans rolle i den danske cum-ex-sag placerer ham som den centrale gerningsperson i en af de største skatteskandalers danske kapitel. Hans fødselsdato og fødested fremgår ikke af de tilgængelige verificerede kilder.
Shah opererede i skæringspunktet mellem finansverdenen og skattesystemernes blinde vinkler. Hans netværk udnyttede komplekse værdipapirhandler til at generere uberettigede krav mod statskasser — en praksis der internationalt er blevet kaldt cum-ex-svindel. I den danske sammenhæng er det skattevæsenet, der er den direkte forurettede part.
Det præcise omfang af Shahs personlige baggrund — uddannelse, karriereforløb inden de kriminelle handlinger, og private forhold — fremgår ikke af det kildemateriale, der ligger til grund for denne profil.
Tidslinje
1. januar 2012
Cum-ex-netværket aktiveres i Danmark
Sanjay Shahs netværk begynder at gennemføre cum-ex-handler rettet mod det danske skattevæsen. Perioden 2012–2015 udgør den aktive fase af svindlen.
1. januar 2015
Aktiv periode afsluttes
Netværkets cum-ex-aktivitet i Danmark ophører. Det samlede tab for den danske stat opgøres til op mod 12,7 mia. kr. i perioden.
1. januar 2015
TV 2 lancerer undersøgelsesdokumentar
TV 2 udgiver 'Operation X: Jagten på vores milliarder', en dokumentarserie der sætter offentlig fokus på udbytteskandalen og tabet af milliarder fra det danske skattevæsen.
1. januar 2015
Sagen beskrives internationalt som cum-ex-svindel
CumEx-Files dokumenterer Sanjay Shah som 'British Hedge Fund Founder' og sætter den danske sag i et europæisk perspektiv.
1. januar 2020
Retsforfølgelse indledes i Danmark
Den danske stat retter juridiske skridt mod Sanjay Shah. Den præcise dato for anholdelse og tiltale fremgår ikke af de tilgængelige kilder.
1. januar 2023
Shah idømt fængsel i Danmark
Sanjay Shah idømmes en fængselsstraf af dansk domstol. Den præcise domsdato, domstolens navn og straflængde er ikke oplyst i de tilgængelige kilder.
Forbrydelserne
I perioden 2012–2015 gennemførte Sanjay Shahs netværk cum-ex-handler rettet mod den danske stat. Modus operandi byggede på en systematisk udnyttelse af reglerne for udbytteskat: aktier blev handlet hurtigt frem og tilbage omkring den dato, hvor et selskab udbetalte udbytte til sine aktionærer. Resultatet var, at flere parter på samme tid fremstod som retmæssige ejere af de samme aktier i skattevæsenets registreringer.
Når flere parter tilsyneladende ejede de samme aktier, kunne de hver især kræve refusion af den udbytteskat, der reelt kun var betalt én gang — eller slet ikke. Det betød, at staten udbetalte skatterefusioner til aktører, der ikke havde krav på dem. Denne systematiske manipulation af udbytte- og refusionssystemet er kernen i det, der internationalt betegnes som cum-ex-svindel.
TV 2's undersøgelsesdokuementar 'Operation X: Jagten på vores milliarder' opgør det samlede tab for den danske stat til 12,7 mia. kr. i den aktive periode. Den konkrete fordeling af dette tab på specifikke transaktioner og aktører fremgår ikke i detaljer af de tilgængelige kilder.