Celsius fryser milliarder: Åbenbaring af $1,2 mia. hul
Kryptovaluta-udlånsplatformen Celsius Network sendte chokbølger gennem finansverdenen den 12. juni 2022. Helt brat stoppede platformen alle kundeudbetalinger, swaps og overførsler, hvilket effektivt låste milliarder af dollars tilhørende 1,7 millioner brugere globalt. Blot en måned senere, den 13. juli, indgav virksomheden med hovedkvarter i Hoboken, New Jersey, en Chapter 11 konkursbegæring og afslørede et hul på 1,2 milliarder dollars i sin balance. Det pludselige kollaps stod i skærende kontrast til den revolutionerende fremtid, grundlægger Alex Mashinsky havde lovet, og udløste en krise, der afslørede de enorme risici, der lurede bag facaden af høje afkast i den uregulerede del af kryptoverdenen.
Mashinskys løfter: Høje renter og risikabel model
Celsius Network, etableret i 2017 af den karismatiske israelsk-amerikanske iværksætter Alex Mashinsky, havde hurtigt vundet popularitet ved at tilbyde uhørt høje renter – op til 19 procent – på kryptoindskud. Mashinskys løfter om "finansiel frihed" og et opgør med traditionelle banker skabte et dedikeret fællesskab og tiltrak på sit højdepunkt over 12 milliarder dollars i aktiver. Men under den succesfulde overflade opererede Celsius med en forretningsmodel baseret på risikable investeringer og udlån, herunder betydelige beholdninger af illikvide derivater som stETH, en indsats-token knyttet til Ethereum.
Advarsler 2022: Pres, stETH kollaps og CEL styrtdyk
De første faresignaler viste sig i foråret 2022. I april begrænsede Celsius adgangen for visse amerikanske investorer, et tegn på voksende regulatorisk pres. Samtidig kom virksomheden under pres, da værdien af stETH faldt markant under den bredere nedtur på kryptomarkedet, hvilket skabte et alvorligt likviditetsproblem. Celsius' eget token, CEL, styrtdykkede med 60 procent mellem 7. og 13. maj, hvilket sendte yderligere rystelser gennem systemet og forstærkede bekymringerne for platformens solvens.
Panisk stemning: Celsius fryser alt, Bitcoin falder
Panikken brød for alvor ud klokken 01:42 EST den 12. juni, da Celsius via Twitter annoncerede den totale indefrysning af kundeaktiviteter. Beslutningen sendte chokbølger gennem markedet, og prisen på Bitcoin faldt til under 20.000 dollars for første gang siden 2020. Internt kæmpede Celsius desperat for at afvikle sine tabsgivende stETH-positioner, mens anklager om dårlig ledelse og markedsmanipulation begyndte at dukke op, blandt andet fra Jason Stone, CEO for en tidligere Celsius-partner, KeyFi.
Konkursdybden: $4,7 mia. i gæld og Mashinsky-anklager
Konkursbegæringen den 13. juli 2022 lagde katastrofens omfang blot. Udover det gabende hul på 1,2 milliarder dollars i regnskabet stod det klart, at Celsius skyldte 4,7 milliarder dollars til sine brugere, som nu blot var usikrede kreditorer med ringe udsigt til at få deres midler tilbage. Alex Mashinsky trådte tilbage som CEO den 27. september, men senere retsdokumenter afslørede, at han personligt havde trukket millioner ud af systemet og angiveligt tjent 48 millioner dollars på at oppuste værdien af CEL-tokenet før kollapset. Dette rejste alvorlige spørgsmål om potentiel svindel og korruption i toppen af virksomheden.
De menneskelige tab: Livsopsparinger og datalækage
De menneskelige omkostninger ved Celsius' fald var enorme. Tusindvis af almindelige mennesker mistede deres opsparinger, investeringer til børns uddannelse og pensionsmidler. Retsdokumenter beskrev den eksistentielle krise, mange kunder stod i, med enkelte investorer, der mistede op til 40 millioner dollars, og rapporter om kunder, der overvejede selvmord som følge af deres tab. Situationen blev forværret, da et databaseværktøj utilsigtet lækkede navne og tab for alle berørte kunder – et alvorligt databrud – på trods af Celsius' forsøg på at holde disse oplysninger fortrolige.
Efterspillet: Strukturændring til retssag og arv
Efter en langstrakt 18-måneders konkursbehandling godkendte en domstol i november 2023 en restruktureringsplan. Planen omdannede resterne af Celsius til Ionic Digital, en ny bitcoin-miningsvirksomhed, som drives af Hut 8. I februar 2024 modtog kreditorerne en delvis kompensation på samlet set omkring 2,5 milliarder dollars i krypto og fiat-valuta. Celsius' mobil- og webapps – centrale dele af deres internetbaserede platform – lukkede permanent den 29. februar 2024, hvilket markerede den endelige afslutning for platformen. Mens kunderne forsøger at komme videre, afventer Alex Mashinsky en retssag anklaget for blandt andet værdipapirsvindel, en form for økonomisk kriminalitet. Denne skandale står tilbage som en brutal påmindelse om farerne ved centraliserede kryptoplatforme, der opererer uden den investorbeskyttelse og det regulatoriske tilsyn, som kendes fra traditionelle finansielle institutioner. Sagen understreger konsekvenserne, når løfter om høje afkast dækker over uholdbare risici og potentiel bedrageri.
Kilder:
Fascineret af sager om økonomisk kriminalitet og store svindelnumre? Følg KrimiNyt for dybdegående analyser af virkelighedens mørkeste kapitler.